傳說：月牙泉的傳說是相傳很久以前，敦煌一帶是一望無際的大戈壁，沒有鳴沙山，更沒有月牙泉，有一年這里大旱，樹木莊稼都枯死了，人們干渴難忍，大放悲聲。
美麗善良的白云仙子路過這里，聽到人們撕心裂肺的哭聲，心如針刺，傷心地掉下了同情的淚珠。淚珠落地化為清泉，解除了人們干渴的災難。
為了感恩戴德，人們修了一座廟宇供奉白云仙子。
誰知，這惹惱了神沙觀里的神沙大仙，他抓把黃沙一揚，化作沙山想填埋清泉，趕走奪他香火的白云仙子。
白云仙子道行淺，斗不過神沙大仙，便來到九天找嫦娥，借月亮與神沙大仙斗法。這天正好是初五。白云仙子借來一彎新月，放在沙山中間化為清冽瑩澈的月牙泉，供人們飲水澆田。
